변동성추정(ppt)

목차

Volatility

Volatility clustering

Historical Volatility
- Simple Moving Average (SMA)
- Exponentially Weighted Moving Average (EWMA)
- Generalized Autoregressive Conditional
Heteroscedasticity (GARCH)

Implied Volatility

본문내용

Volatility
일반적으로 불확실성을 나타내는 standard deviation를 의미한다
변동성이 한번 커지면 큰 상태로 어느 정도 지속되고 또 상대적으로 분산이 작은 기간이 뒤따르는 현상

키워드

금융공학,   투자,   파생상품,   위험관리,   헤지,   선물,   hedge,   financial engineering